2021년 9월 케이카 공모주 청약 :: 중고차 플랫폼 기업 최대어

9월말에서 10월초 케이카 공모주 청약이 진행되는데

특히 케이카는 중고차 플랫폼에서 우리나라 1등 기업으로

자리를 지키고 있는 만큼 상장시 주가의 흐름이 매우

좋을것으로 판단된다.

 

인증중고차 매매사업자로 이커머스 플랫폼과

오프라인 네트워크를 통해 국내 중고차 시장

내 매출규모 1 위 기록. 중고차 사업부는 개인향 소매사업,

기업향 도매사업으로 구분. 2015 년 업계 최초로 런칭한

중고차 판매 이커머스 플랫폼인 내차사기

홈 서비스의 시장점유율 또한 매우 높다.

 

특히 케이카의 투자 중요한 포인트는 크게 2가지이다.

▶온오프라인을 통한 안정적인 성장

▶중고차 도매사업 및 렌터카사업 진출도 성공적

 

1. 온오프라인을 통한 안정적인 성장

① 투명성이 부족한 국내 중고차 시장에서 100% 직영 인증

    중고차만을 취급 가격 투명성을 확보함.

② 국내 최대 규모의 이커머스 플랫폼을 기반으로

     구매-결정-결제수령까지 전 과정을 비대면화

③ 2021년 7월기준 전국 41개 주요 도시 1시간

     거리의 오프라인 네트워크 보유

④ 데이터 기반 시세 제공 솔루션을 통한 운영 효 율성을 향상

 

2. 중고차 도매사업 및 렌터카사업 진출

① 2011년 4월 “케이카 옥션사업(舊 엔 카옥션사업)을 시작.

② 2021 년 2 월에 인수한 “조이렌터카”를 흡수합병

 

▶공모개요 요약

 - 공모가격:34,300원

 - 청약기일:9월30일~10월1일

 - 상장일:10월13일

 - 주간사:NH증권, 골드만삭스, 대신, 삼성, 하나금융

 

▶발행내역

 - 우리사주조합:3,366,057주

 - 일반청약자:4,207,572주~5,049,086주

 - 기관투자자:9,256,659주~12,622,716주

 

이번 자금 활용을 통해서 시설자금, 운영자금등

활용해서 기업을 외형 성장할 목적입니다.

 

특히, 이번 자금활용을 통해서 경매장 착공

대리점 운영등을 통한 사업 확장을 준비하고

나아가서 점유율을 다지는 계기가 될거승로

판단되어 진다.

 

▶18년 매출액 7,428억, 영업이익 107억

▶19년 매출액 1조1,854억, 영업이익 292억

▶20년 매출액 1조3,231억, 영업이익 377억

▶21년 매출액 9,106억, 영업이익 385억(반기)

 

이번 21년 상반기 실적만으로 벌써 20년 연간 매출

달성하였고, 영업이익은 초과 하였다.

21년 연간 실적이 마무리되게 된다면

기업 창설이래 최대실적을 달성할 것으로

보여지기 떄문에 주목해야 한다.

 

재무현황에서는 자산 총계는 12백억 늘었으며

부채 또한 11백억 증가하였다.

특히 21년 상반기 유동부채가 크게 증가하였는데

부채의 증가는 유형자산의 증가로 보여진다

 

유형자산에는 시설투자, 자산매입등이포함되기 때문에 기업의 외적 성장이라 볼수 있고특히 조이렌터카 흡수합볍의 영향으로부채가 증가한것으로 풀이된다.

 

공모후 주식 총수량은 48,086,533주로

공모주주 물량은 28%밖에 되지 않는다.

 

특히 공모후의 물량은 상장일의 주가 흐름에

상당한 영향을 미치는데 특히 최대주주와 우리사주는

보호예수기간 1년 이기 때문에 상장이후에

바로 물량이 나올수 없는 구조이다.

 

총 물량 72%는 1년 이내에 나올수 없기 때문에

공모주주의 물량 만으로 당일의 주가를

흔들기에는 쉽지 않아 보인다.

 

 

▶위 자료는 투자추천 목적이 아닙니다.

▶위 자료는 유진투자증권 에널리스트 분석

  자료를 참고하여 작성하였습니다.

▶주가의 상승과 하락은 시장 영향을 받습니다.